Kto zostanie bez brody? Ostatnia rozmowa przed podsumowaniem wyzwania inwestycyjnego

Co się dzieje?

Wiosną 2019 roku Alexey Ponomar i Rodion Scriabin spierali się o to, kto był najlepszym inwestorem. Obaj otworzyli rachunek inwestycyjny w Tinkoff Bank i wpłacili na niego 100 000 rubli. Alexey postawił na złoto i fundusze, a Rodion zdecydował, że akcje dużych firm pomogą się wzbogacić. W grę wchodziła najdroższa rzecz: broda.

Inwestor, który zarabia mniej pieniędzy, będzie miał świeżo ogoloną twarz już za kilka tygodni. Pomimo tego, że w kwietniu sytuacja na giełdach nie była tak beznadziejna, uczestnikom nie udało się przywrócić pozycji. A jeden z nich (to Alexey Ponomar) wciąż jest w mniej korzystnej sytuacji niż drugi (a to jest Rodion Scriabin).

Czas dowiedzieć się, jak czują się chłopaki przed finałem wyzwania. Nawiasem mówiąc, nie spiesz się, aby wczuć się w Aleksego ani napawać się Rodionem. Na końcu artykułu ekspert inwestycyjny z Tinkoff Bank odpowiada na nasze pytania i podpowiada, czy sytuacja może się nagle zmienić: giełda jest tak nieprzewidywalna.

Wywiad z bohaterami

Alexey Ponomar

Postawił na złoto i fundusze.

Rodion Scriabin

Kupiłem udziały w dużych firmach.

Co się teraz dzieje z Twoim portfolio?

Alexei

Miniony tydzień był mniej więcej optymistyczny, wszystko nieznacznie wzrosło wraz z oczekiwaniami związanymi z umową z OPEC. Ale w tym tygodniu ropa zaczęła spadać, a następnie cała rosyjska giełda.

Rodion

Jest szturmem. I całkiem sporo! Wahania w obu kierunkach dochodzą do 5-7 tysięcy rubli dziennie. Ale jeśli nie weźmiesz pod uwagę tej burzy, to możemy powiedzieć, że nic się nie dzieje.

Jakie aktywa najłatwiej przetrwać kryzys (jeśli w ogóle)? Kto jest na dole?

Alexei

Wszystkie moje fundusze ETF są teraz w porządku. Oczywiście złoto czuje się najlepiej. Amerykańskie firmy IT i chińskie firmy wznowiły wzrost. Cała ropa i Rosja spadły albo do poziomu zakupów w ubiegłym roku (PIK i Yandex), albo nawet niżej (niespodzianka - Sbierbank). Wyjątkiem są MTS, które szybko rosną po poważnej awarii w marcu.

Rodion

Zapalniczka to bardzo abstrakcyjna koncepcja. Jeśli mówimy o minimalnych stratach i zbliżeniu do norm czasu pokoju, to są to PayPal i VISA. To ma sens, że systemy płatności radzą sobie teraz lepiej niż Alibaba (prawdopodobnie).

Z jakiej decyzji jesteś najbardziej dumny podczas wyzwania? Gdzie wszedłeś jako duży inwestor? A gdzie uległeś emocjom, skoro można było po prostu nalać whisky i spojrzeć w wieczność?

Alexei

Co dziwne, mój początkowy pakiet był niezwykle udany, zwłaszcza jeśli spojrzeć na horyzont całego roku. Wygląda na to, że z nim naprawdę można było przejść przez cały okres, a w końcu nawet zostać zwycięzcą. Kirill słusznie wskazał mi, że błędem było przejmowanie się i przestawianie na nieznane aktywa, takie jak NLMK, Baidu i Chevron. Cóż, wciąż można było się trochę ruszyć i wyjść z ropy na początku marca, kiedy nie byłem wystarczająco przestraszony oznakami zbliżającego się załamania.

Rodion

Chyba najbardziej jestem dumny z konsolidacji finansowej portfela. Uspokoiłem się, przestałem się trząść i zacząłem czekać - czyli zachowuję się jak twardziel. Dokładnie to robią duzi inwestorzy: kupują i nie martwią się. Przede wszystkim emocje były w historii z Alibabą: martwiłem się, robiłem pochopne działania, ale musiałem tylko kupić i czekać. Musiałem też kupić Yandex, ale coś mi nie wyszło.

Wymień 5 aktywów, które kupiłbyś teraz, gdybyś mógł?

Alexei

Odpowiedź jest prosta: FAANG, Facebook, Amazon, Apple, Netflix i Alphabet (dawniej Google).

Rodion

Alibaba (potrzeba więcej Chin), Tinkoff (wszystko tam spadło, ale na pewno odrośnie) i jest więcej dużych firm: Apple, Facebook, Disney, McDonald's.

Chcesz przedłużyć projekt?

Alexei

Tak i nie. Z jednej strony jest to bardzo fajne doświadczenie i wiele się nauczyłem. Z drugiej strony wolałbym teraz grać sam i nie rywalizować z nikim. No cóż, nie lśnij odpowiednio sukcesami i porażkami.

Rodion

Dla siebie zdecydowałem już, że inwestycje są bardziej opłacalne niż depozyty, a po zakończeniu projektu zacznę co miesiąc co miesiąc trochę zasilać konto inwestycyjne. A jeśli mówimy o tym konkretnym projekcie - tak, chciałbym! Ale podniósłbym stawki i przeznaczył więcej pieniędzy. Ciekawie byłoby zobaczyć, jak obecna „sprzedaż” zwróci się w ciągu roku w wysokości co najmniej 300 000 rubli.

Co byś zrobił, gdybyś nagle zdecydował się przedłużyć wyzwanie o kolejny rok?

Alexei

Sprzedałbym wszystko, czego nie lubię i zacząłbym od zera. 🙂

Rodion

Nie wydałbym wszystkich pieniędzy na raz. Podzieliłbym to na kilka rund i co miesiąc kupowałbym określoną kwotę. Pomogłoby to spokojnie kupić to, czego potrzebujesz, a nie sprzedawać za to dobrych aktywów. Bedzie fajnie!

Jak myślisz, jaki byłby wynik bitwy, gdyby nie pandemia?

Alexei

W lutym chodziliśmy prawie nos w nos, więc nie wykluczam, że zostałbym zwycięzcą.

Rodion

Nic by się nie zmieniło. W końcu moja szczęśliwa podkowa [sarkazm] i ogon królika [nieskrywana ironia] są ze mną!

Myślisz, że wszystko zostało już postanowione? A może coś może się diametralnie zmienić w ciągu dwóch tygodni?

Alexei

Nie mogę sobie wyobrazić, co musiałoby się stać, aby zrównanie się zmieniło. Nie tylko rynki grały przeciwko mnie, ale także kurs rubla, a ja nie byłem gotowy do walki z obydwoma czynnikami w ramach gry. Siebie winić. W rzeczywistości kupiłem dolary za 64, ale z jakiegoś powodu nie odważyłem się przelać pieniędzy z rosyjskich akcji.

Rodion

Nie wierzę w szybkie odzyskanie rubla. To, co się teraz dzieje, bardziej przypomina przedłużającą się recesję. I jak już powiedział Kirill, teraz nie tyle moje akcje wygrywają, ile rubel przegrywa do dolara.

Jak zgolisz brodę, jeśli przegrasz?

Alexei

Aby maska ​​pasowała tak ciasno, jak to możliwe. 🙂

Rodion

Miecz łysy!

Często zadawane pytania dotyczące inwestycji dla początkujących

Co będzie się działo na rynku inwestycyjnym w najbliższej przyszłości? Jeśli masz teraz wolne pieniądze, co i kiedy lepiej kupić?

Bardzo trudno to przewidzieć. Ale na pewno nie trzeba czekać na jakiś szczególny moment, aby zainwestować pieniądze. Jeszcze trzy miesiące temu sytuacja była stabilna, nikt nie miał pojęcia, że ​​koronawirus z taką siłą załamie giełdy.

Optymalną strategią jest teraz inwestowanie stopniowo i niewielkimi kwotami. Jeśli ciągle próbujesz czekać na dno, możesz przegapić chwilę i nie zarabiać.

Stanowisko „nie ma znaczenia, co kupić, ale kiedy ma to znaczenie” jest ryzykowne. Bardzo ważny jest wybór rzetelnych firm. Jeśli rozumiesz, że firma ma niskie P / E, wygląda na tanią, może przetrwać kryzys i nie zbankrutować, zainwestuj. Właśnie to robią profesjonalni inwestorzy (ale nie fundusze hedgingowe) - wymieniają firmy i kupują je po atrakcyjnych cenach.

Które akcje mogą wzrosnąć silniej po koronawirusie? Co się stanie z akcjami gigantów farmaceutycznych?

W najbliższych miesiącach zmienność prawdopodobnie spadnie, a biznesy spółek zaczną się odradzać, podobnie jak rynek akcji. Stanie się jasne, jak wielkie szkody wyrządza biznes kwarantanna, a inwestorzy zaczną kupować akcje, których cena spadła.

Z farmaceutami wszystko będzie dobrze. Ich akcje nie są przewartościowane przez rynek, są dywidendy, ten biznes jest stabilny. Potencjalna szczepionka to kolejny dodatkowy sposób na zarabianie pieniędzy.

Kraje OPEC uzgadniają umowę naftową. Jeśli tak się stanie, co to będzie oznaczać dla inwestorów?

Będzie to oznaczało mniejszą zmienność na rynku ropy i powolne od kilku miesięcy ożywienie cen ropy.

W wielu swoich komentarzach mówisz, że inwestowanie to długofalowa historia. Ile długoterminowe to: rok, dwa, pięć lat? Albo 10?

Większość znanych menedżerów, takich jak Peter Lynch, Templeton, Neff, kierowała się średnio 5 latami. Ale niektóre akcje utrzymywały się jeszcze dłużej.

W pozostałym czasie coś może się radykalnie zmienić na kontach uczestników? Jaki będzie finał wyzwania?

Nadal nie wiem, jaki będzie finał wyzwania. Targi! Wszystko oczywiście może się zmienić w ciągu dwóch tygodni. Rynek jest obecnie bardzo niestabilny. Na przykład, jeśli kurs rubla gwałtownie wzrośnie, portfel Aleksieja wzrośnie, a portfel Rodiona spadnie.

Jeśli i ty chcesz zostać inwestorem, przeczytaj inne materiały dotyczące wyzwania. Istnieje wiele przydatnych komentarzy analityka oraz analiza wszystkich błędów inwestycyjnych Alexeya i Rodiona.

Dowiedz się więcej o wyzwaniu